ملخص السوق: أسبوع 15–19 يناير 2024

أبرز أحداث Citigroup في الربع الرابع

رويترز:

• الإيرادات: 17.4 مليار دولار (↓3% على أساس سنوي)  
• إيرادات السوق: 3.4 مليار دولار (↓19%)
• إيرادات البنوك: 949 مليون دولار (↑22%)
• الولايات المتحدة. البنك الشخصي: 4.9 مليار دولار (↑12%)
• خطة لتقليص الوظائف: 20,000 (8% من الموظفين) بحلول 2026
• تستمر التحديات، مع منافسين مثل JP Morgan وBank of America الذين أبلغوا عن انخفاض الأرباح أيضاً.

صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب العالمية

مجلس الذهب العالمي:

صافي التدفقات الخارجة: -1 مليار دولار في ديسمبر (الخسارة الشهرية السابعة على التوالي)
إجمالي الحيازة: 3,225 طن (↓10 طن في ديسمبر)

التدفقات الإقليمية:

• أمريكا الشمالية: +717 مليون دولار
• آسيا: +208 مليون دولار
• أوروبا: -2 مليار دولار
  

التاريخية:

• هبوط سلس: المتوسط. عوائد مستقرة في الحالتين السابقتين.
• قوة الركود: الذهب historically performs well during economic downturns.

اقتصاد اليابان

رويترز، Gold.Org وJapan Times:

• اجتماع السياسة النقدية لبنك اليابان في 22-23 يناير يؤثر على USDJPY
• السوق تتوقع رؤى حول الأجور واحتمال إنهاء المعدلات السلبية في أبريل.
• قلق الأجور الحقيقية: تتقلص للشهر العشرين (نوفمبر)، انخفاض 3.0% على أساس سنوي - مما يزيد من المخاوف بشأن التعافي الاقتصادي.
• 2024 شنتو (تفاوض الأجور): رينغو تسعى لزيادة كبيرة بنسبة 5%.

أسواق النفط

رويترز والتكنولوجيا البحرية:

• أثر الصراع: تأثير محدود على إنتاج الخام
• جني الأرباح: الأسعار ضعفت بعد مكاسب بنسبة 2% الأسبوع الماضي
• خام برنت: استقر عند 78.15 دولار (-0.2%)
• خام غرب تكساس الوسيط: 72.50 دولار (-0.3%) في عطلة
• خفض السعودية وارتفاع أوبك (منظمة الدول المصدرة للنفط): لمواجهة القلق في الشرق الأوسط
• توقعات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية: استقرار أسعار النفط في المتوسط ​​بين 2024–25
• ت navigating geopolitical shifts in the energy landscape.

التضخم في الولايات المتحدة ومنطقة اليورو

المراجعة المالية وThe Wall Street Journal:

• محافظ الاحتياطي الفيدرالي كريستوفر واللر: الولايات المتحدة "ضمن المسافة القابلة للوصول" لهدف تضخم 2%
• تأكيد الحذر: لا يوجد تعجل لتخفيض سعر الفائدة الأساسي؛ يجب ضمان انخفاض مزدوج مستدام
• الاقتصاد قوي، وأسواق العمل صلبة، وتضخم تدريجي يصل إلى 2%
• رئيس الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا رافائيل بوستيك يحذر من "تأرجح التضخم" إذا تم تخفيض الأسعار في وقت مبكر جدًا
• اليورو يصل إلى أدنى مستوى له في 5 أسابيع مقابل الدولار الأميركي بسبب توقعات خفض أسعار الفائدة من البنك المركزي الأوروبي، مما يتعارض مع ارتفاع الأسعار المحتمل من الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي

الاقتصاد الأوروبي

CNBC:

• محافظ البنك المركزي البرتغالي، ماريو سنتينو: التضخم في منطقة اليورو يحقق تقدماً إيجابياً
• تركيز على المدى المتوسط ​​، وليس متشابكًا مع التقلبات قصيرة الأجل مثل فبراير
• رئيس البنك المركزي الألماني، يواكيم ناجل: التضخم مرتفع جدًا لبدء التحدث عن خفض أسعار الفائدة الآن
• إمكانية مناقشات في الصيف، والضغوط المحلية التي تثير تحول التضخم  

تحديث البنك المركزي الأوروبي

AFP News:

• الرئيسة لاغارد تشير إلى إمكانية تخفيض أسعار الفائدة هذا الصيف
• تؤكد الاعتماد على أحدث البيانات الاقتصادية في اتخاذ القرارات
• التضخم في منطقة اليورو 2.9% في ديسمبر، انخفاض من الذروة في 2022 لكنه فوق الهدف البالغ 2%
• عوامل المخاطرة الرئيسية: أسعار الطاقة & اضطرابات سلسلة التوريد
• تراقب مفاوضات الأجور وهوامش الأرباح عن كثب في معركة التضخم
• لاغارد: مزيد من الوضوح في أبريل/مايو بعد اتفاقيات الأجور

اتجاهات المكافآت في نهاية عام 2023

Gusto وMorgan Stanley:

• المكافآت الأمريكية انخفضت بنسبة 3.8-36.2% مقارنة بعام 2022، و12.3-36.7% مقارنة بعام 2021
• قطاع التكنولوجيا مرن (-3.8% على أساس سنوي)، مكافآت مستقرة على الرغم من النمو البطيء
• قطاع النقل تأثّر بشدة، انخفض -36.2% منذ العام الماضي
• من المتوقع أن تؤثر تخفيضات المكافآت على الاستهلاك والتضخم
• Morgan Stanley تحذر من الأسهم المبالغ فيها بعد انتعاش 2023
• خفض المكافآت يضيف ضغطًا على سوق الأسهم

التضخم في المملكة المتحدة

المراجعة المالية، DailyMail UK وGuardian:

• تقرير التضخم: أسعار المستهلك في المملكة المتحدة ارتفعت بنسبة 4% في ديسمبر، متجاوزة التوقعات.
• تسعير الأسواق النقدية أربعة تخفيضات بمقدار ربع نقطة.
• أكبر مساهمة صعودية كانت من التبغ، بسبب الضريبة
• 65% احتمال خفض خامس في 2024، وفقاً للتبادلات المرتبطة باجتماعات البنك المركزي.
• احتمال انخفاض السعر في مايو ينخفض إلى أكثر من 50%، بعد 85% في اليوم السابق.
• تبقى تخفيضات يونيو محسوبة بالكامل.
• وزير المالية البريطاني جيريمي هانت يتحدث عن تخفيضات كبيرة في الضرائب في ميزانية مارس.
• ملاحظة: الميزانية المصغرة السابقة للوزير كواسي كارتنج تسببت في فوضى في الجنيه الإسترليني مع اقتراح خفض المعدل.

تقليص القوى العاملة

Breakingthenews.net:

Macy’s تقوم بتقليص الوظائف

• تقليص القوى العاملة: حوالي 2,350 موظف (13% من موظفي الشركة، 3.5% من إجمالي القوى العاملة).
• إغلاقات المتاجر: تم إغلاق خمسة مواقع لتبني الأتمتة والأدوار الخارجية.
• التحول الاستراتيجي:
  • الجاذبية البصرية: التركيز على مديري العرض البصري لتحسين المظهر داخل المتجر.
  • الترقية الرقمية: تحسين تجربة التسوق عبر الإنترنت من خلال تحسينات الوظائف الرقمية.

‍

تنويه:

المعلومات الواردة في هذه المدونة مخصصة للأغراض التعليمية فقط ولا تهدف إلى تقديم نصائح مالية أو استثمارية. يعتبر دقيقًا في تاريخ نشره من قبل المصادر. قد تؤثر التغييرات في الظروف بعد وقت النشر على دقة المعلومات.

الأداء السابق لا يعكس النتائج المستقبلية. يُنصح بإجراء البحث الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات تداول.

‍